Системи торгівлі на форекс

Коли ми створюємо торговельну систему, зазвичай вхід займає лише кілька рядків програмного коду, але стратегія виходу і її код часто бувають дуже складними. Ми можемо мати систему з одним дуже простим входом і з дюжиною, якщо не більше, стратегій виходу. Причина витрат стількох зусиль і уваги на отримання найбільш правильного виходу полягає в тому, що багаторічний досвід біржової торгівлі показав, наскільки важко створити дійсно точний і правильний вихід з торгової угоди.

Створити сигнал входу просто. Перед тим як увійти в будь-яку угоду, ми точно знаємо, що повинно статися для отримання сигналу, і якщо умови на ринку збіглися з правилами нашої системи, ми отримаємо вірний вхідний сигнал. Входи прості, тому що ми в змозі встановити для них заздалегідь всі умови і ринок повинен прийти у відповідність з цими умовами, інакше угода просто не буде укладена. Коли ж ми знаходимося на ринку з відкритою позицією, кількість ймовірних сценаріїв того, що може трапитися з нашою позицією нескінченно.

Було б надзвичайно наївно сподіватися на ефективну віддачу у всіх торгових ситуаціях тільки з однією або двома простими стратегіями виходу. Тим не менш, до цих пір публіці пропонується чимало популярних торгових систем. в яких простої «розворот» правил входу є сигналом до виходу.

Ми хочемо захистити наш капітал проти будь-яких катастрофічних втрат, значить нам потрібен стоп-вихід на основі ММ (Money Management Stop). який обмежує розмір наших втрат, але не спрацьовує занадто рано, якщо ринок «малює пилу». Після того як позиція почала приносити прибуток ми хочемо пересунути стоп-вихід ближче, так щоб ризик для нашого капіталу зменшився або зовсім зник. Як тільки стає можливим, ми встановлюємо «Breakeven Stop» (беззбитковий стоп-вихід). щоб наша прибуткова операція вже не змогла перетворитися на збиткову.

У більшості наших систем, основна мета - максимізувати розмір нашої прибутку в кожній угоді. а не в тому, щоб взяти будь-яку маленьку прибуток, як тільки ми побачили її. Захист частині з'явилася невеликого прибутку по відкритій позиції повинна залишати нам можливість отримання більшого прибутку. Якби ціни зсувалися в нашу користь кожен день, вихід можна було б значно спростити.

Однак, такий рух цін неможливо на реальному ринку. День у день ми маємо якісь коливання цін в ту чи іншу сторону. Для того щоб полегшити нашу задачу по максимізації прибутку в кожній угоді, в деяких випадках ми можемо вирішити зрушувати наш вихід в залежності від руху поточних цін для уникнення передчасної зупинки угоди.

Цей високоефективний вихід заснований на вимірюванні амплітуди руху ціни від ціни закриття попереднього дня. Наприклад, ми можемо захотіти вийти негайно, якщо несприятливий рух ціни досягло 1,5 ATR від попереднього закриття. Мінус цього, заснованого на волатильності виходу в тому, що він зсувається досить плавно, так в результаті серії несприятливих днів, коли ціни рухалися проти нас, наш волатильний тригер може так і не спрацювати, якщо ні в один з днів не виповнилося умова 1,5 ATR. Тому, очевидно, що такий вихід, не може використовуватися як єдиний обмежувач наших можливих втрат.

Коли ж фіксувати прибуток від угоди

Отже, ми маємо ММ стоп-вихід для захисту від великих втрат, маємо «Break-Even Stop" (стоп-вихід на рівні беззбитковості), маємо сигнал виходу при раптовому розвороті тренда, але ми все ще вирішили питання, коли ж фіксувати прибуток від угоди.

Ми укладаємо угоди для отримання великого прибутку, і чим більший прибуток з'являється, тим більшу її частину ми хочемо захистити. Ця стратегія називається множинні «Profit-Taking" виходи. Якщо ми маємо 1,000 прибутку ми можемо захистити 50% від неї і погодитися втратити 500 від нашої поточної прибутку в разі несприятливого руху цін. Так само ми можемо помістити вихід на 0 вища за нашу ціни входу.

Це дозволить утримувати нашу позицію в надії, що прибуток продовжить рости. Однак якщо ми маємо 10,000 поточного прибутку, я впевнений, ми не захочемо втрачати 50% від неї. Також, думаю, наш стоп-вихід не повинен при цьому все ще залишатися лише на 500 вище ціни входу. Для досягнення найкращого результату наш вихід повинен регулюватися в залежності від поточного прибутку за угодою.

Багато трейдерів запитують нас про стійкість систем з безліччю правил виходу. грунтуючись на тій думці, що системи з меншою кількістю правил більш стабільні. Проте, я повинен не погодитися з цим загальною думкою. Розглянемо виходи в двох дуже простих системах:

Система А:
Використовує 1,500 ММ стоп-вихід. (Обмеження втрат не більше 1,500)
Коли прибуток складе 5,000, стоп-вихід за ціною входу плюс 4,500.

Система Б:
Використовує 1,500 ММ стоп-вихід. (Обмеження втрат не більше 1,500)
Коли прибуток складе 1,000, стоп-вихід за ціною входу ( «Break-Even Stop")
Коли прибуток складе 2,000, стоп-вихід за ціною входу плюс 1,250
Коли прибуток складе 3,500, стоп-вихід за ціною входу плюс 2,500
Коли прибуток складе 5,000, стоп-вихід за ціною входу плюс 4,500
Коли прибуток більше ніж 7,500, стоп-вихід за ціною мінімуму попереднього дня.

Деякі системні трейдери можуть сперечатися, що оскільки «Система А» має менше правил, вона буде краще працювати в майбутньому. Однак нам здається, що «Система Б» більш добре буде працювати в майбутньому, незважаючи на те, що вона має більше правил. «Система А» не робитиме ніяких грошей, якщо поточна прибуток ніколи не досягне 5,000.

Тільки коли поточна прибуток перевищить 5,000, з'явиться стоп-вихід на рівні 4,500. «Система А» занадто обмежена, вона тільки приносить 4,500 прибутку або втрачає 1,500. Ви можете бачити, що «Система Б» готова для набагато більших варіантів розвитку подій.

Можливо (хоча, навряд чи ймовірно), що «Система А» покаже кращі результати тестів на історичних даних. Тим не менш, ми з більшою впевненістю будемо торгувати на реальні гроші з «Системою Б».

Простіше не означає краще, коли це стосується планування виходу.

Fortrader Suite 11, Second Floor, Sound Vision House, Francis Rachel Str. Victoria Victoria, Mahe, Seychelles +7 10 248 2640568