Лізинг як форма інвестування

У сучасному світі і зокрема вУкаіни розвиток і зростання підприємств незмінно пов'язані зі збільшенням капіталоємності і значення довгострокового фактора. Але часто для представників малого та середнього бізнесу залучення фінансів традиційними способами, наприклад, через банківські кредити не завжди доступно. Виходом із ситуації може стати лізинг.

Що це таке

У перекладі на українську мову слово «лізинг» означає не що інше, як оренду. Але на відміну від класичної оренди лізинг має ряд особливостей. При лізингу майно набувається під клієнта і тільки потім здається в оренду.

Лізингоодержувач отримує можливість вибирати саме необхідне майно, необхідне йому для ведення господарської діяльності і розвитку бізнесу. Причому вкладення великих власних коштів від нього не вимагається.

Важливо! Лізингові договори укладаються тільки за умови, що отримане майно планується використовувати в підприємницьких цілях.

Оплату угоди здійснює лізингова компанія. Вона набуває у продавця обрану лізингоодержувачем техніку, нерухомість або інше майно і здає її цьому клієнтові у тимчасове користування.

По закінченню терміну дії лізингового договору майно може бути повернуто лізингодавцю або викуплено лизингополучателям з виплатою залишкової вартості, передбаченої договором.

В цілому лізинг являє собою складне поєднання різних договорів і угод, основним з яких є договір передачі майна лізингоодержувачу в тимчасове користування зі сплатою за це відсотків.

Додатковим плюсом для лізингоотримувачів стане можливість прискореної амортизації майна і отримання податкових преференцій.

де придбати

ВУкаіни існує досить велика кількість лізингових компаній, які в більшості випадків пов'язані з великими фінансовими структурами. Але розвивається цей напрямок інвестування не дуже активно.

Довгий час законодавча база для лізингових операцій практично була відсутня і українським лізинговим компаніям, доводилося використовувати юридичні вишукування, щоб оформляти угоди.

На щастя, ситуація змінюється. На поточний момент лізинговий ринок ставати більш відкритим і доступним навіть для представників малого та середнього бізнесу.

У лізинг можна придбати практично будь-яке майно, яке використовується для підприємницької діяльності:

нерухомість;
транспорт будь-якого виду;
обладнання;
техніку спеціального призначення.

Вибір лізингової компанії процес не простий. Ці організації досить закриті і умови кожної угоди необхідно погоджувати індивідуально.

Наведемо таблицю з основними параметрами пропозицій в відомих лізингових компаніях.

Мінімальний початковий внесок

Лізинг, як форма інвестування

У сучасних реаліях цілком можна розглядати фінансовий лізинг як форму інвестування. При цьому слід розуміти, що для подібних угод характерно поділ прав власності і володіння майно.

Всі права власності до моменту викупу майна залишаються у лізингодавця. При цьому лізингоотримувач не тільки має можливість використовувати в своїй діяльності предмет лізингу зі сплатою орендної плати, а й несе повний набір ризиків по цьому об'єкту.

Розвиток економіки призвело до необхідності використання нових засобів кредитних взаємин, до яких відноситься і фінансовий лізинг.

У цієї системи отримання інвестицій є досить багато плюсів:

можливість прискореної амортизації;
спрощена процедура оформлення в порівнянні з довгостроковими кредитами;
зниження ризиків для лізингодавця, що виникають через можливе банкрутства лізингоодержувача;
відсутність необхідності в одноразової мобілізації власних коштів лізингоодержувачем;
фіксовані платежі без можливості зміни процентних ставок для лізингоодержувача.

Тим часом як інструмент інвестування лізинг має і деякі недоліки:

лізингодавцю доводиться приймати ризик морального старіння обладнання;
лізингоодержувач не може закласти предмет лізингу для отримання додаткового фінансування, так як не є його власником;
підвищений ризик для лізингодавця пов'язаний з можливою зміною процентних ставок.

Для лізингоотримувачів необхідність використання послуг лізингових компаній в більшості випадків викликана відсутністю власних фінансових ресурсів для придбання основних засобів і складністю залучення звичайних кредитів.

Часто лізинг ставати єдиною можливою формою залучення довгострокових інвестиції в організацію.

Про сторони договору банківської гарантії. Детальніше тут.

як оформити

Поступово процес формування законодавчої бази вУкаіни для надання послуг лізингу продовжує просуватися. На поточний момент все лізингові компанії вже відпрацювали основні моменти проведення угод.

У загальному випадку для оформлення угоди від клієнта потрібно зробити наступне:

визначитися з необхідним обладнанням, нерухомістю або іншим майном, яке він збирається придбати в лізинг;
знайти підходящого продавця;
подати заявку в лізингову компанію, представивши необхідний пакет документів;
отримати схвалення;
підписати договір і оплатити перший внесок;
отримати майно в користування і підписати акт прийому-передачі.

На перший погляд може здатися, що процедура складна і забирає багато часу. Але на практиці невеликі угоди укладаються досить швидко в термін від 1 до 7 робочих днів. Звичайно, якщо мова йде про лізинг літаків, то узгоджувати деталі доведеться довше.

Умови для юридичних осіб

Наведемо таблицю з основними умовами по лізингу для юридичних осіб.

Для фізичних осіб

Але знайти підходящу лізингову компанію цілком реально. Хоча клієнту доведеться упокорити з погіршенням умов. Обійтися без застави або поручительства в цьому випадку буде майже неможливо.

Початковий внесок складе мінімум 10%, а часто почнеться з 20-30%. Підніметься і процентна ставка. Підсумкове подорожчання предмета лізингу для фізичних осіб може доходити до 15-20% в рік.

Таблиця. Основні умови для фізичних осіб.

До 10 років, іноді можлива пролонгація

Типові форми договорів

Зауваження. Часто типові договори захищають головним чином інтереси лізингодавця і не дають майже ніяких прав лізингоодержувачу. Але, на жаль, змінити ситуацію можна дуже рідко і доводиться з цим просто миритися, вибираючи підходящі умови в різних компаніях.

Завантажити типову форму лізингового договору для ознайомлення можна за цим посиланням.

Необхідні документи

Набір необхідних документів залежить від того, хто є лізингоодержувачем і наявності додаткового забезпечення.

Якщо договір укладається з юридичною особою, то від нього буде потрібно:

повний набір установчих документів;
фінансова та податкова звітність;
виписки з розрахункових рахунків.

Індивідуальні підприємці повинні представити:

свідоцтва про реєстрацію та ІПН;
паспорт;
податкові декларації та квитанції про сплату податків.

Від фізичних осіб будуть потрібні наступні документи:

паспорт;
довідки про доходи;
додатковий документ для підтвердження особи (права, СНІЛС та інше).

Якщо в якості додаткового забезпечення обраний заставу, то за наданим майну будуть потрібні всі документи, що підтверджують власність.

Вимоги до лізингоодержувача

Лізингові компанії відносяться до клієнтів лояльніше банків, але укладати угоди з усіма підряд вони не можуть, так як ризикують власними коштами. Для отримання майна в лізинг потрібно відповідати певним вимогам.

Наведемо таблицю основних вимог в залежності від типу клієнта.

Мінімальний термін, на який укладається лізинговий договір, зазвичай становить 1 рік. Лізингодавці вкрай рідко пропонують умови з меншим періодом.

Максимальний термін, на який може запропонувати компанія залежить від предмета лізингу:

автомобільний транспорт та спец. техніка - до 5-7 років;
нерухомість, залізничний транспорт, авіатехніка - до 10-20 років;
обладнання - до 3-5 років.

Як проходить операція

Спочатку клієнт повинен самостійно визначитися з необхідним майном, яке він збирається придбати в лізинг і вибрати підходящого продавця.

Після цього починається процес оформлення угоди, який складається з декількох етапів:

зустріч з представником лізингової компанії, подача заявки та комплекту документів;
отримання схвалення;
узгодження остаточних умов;
підписання договору і оплата авансового внеску;
отримання майна.

Про істотні умови банківської гарантії, відповідь по посиланню.

Про банківської гарантії від Газпромбанку, дізнайтеся далі.

Лізинг як форма інвестицій - досить нове явище в українській економіці. Але постійно розвиток викликає все більший інтерес до лізингових компаній з боку малого і середнього бізнесу, для якого практично недоступні довгострокові кредити.

Правда, варто уважно поставитися до процесу узгодження умов, щоб уникнути зайвих переплат.