норма позики

Норма позики - це гранична сума банківського кредиту, як гарантію якого виступає заставу. Платою за використання позикових коштів є процентна ставка, що має конкретну величину.

Норма позичкового відсотка (інакше - процентна ставка) - це співвідношення суми доходу кредитора в рік від наданого їм позики до розміру цієї позики, яке виражається у відсотках. Формула розрахунку для коефіцієнта виглядає так:

Ai визначає дохід кредитора;
L - показує суму наданої позики.

Специфіка формування норми позичкового відсотка

У міру розвитку системи економіки на підприємстві взаємозв'язок між нормою позичкового відсотка, а також нормою доходу змінюється. При жорсткому спаді обсягу виробництва на початковій фазі ділового циклу спостерігається найнижчий показник норми позичкового відсотка.

У найнижчій точці спаду, на так званому дні циклу, показник позичкового відсотка і прибутку стає мінімальним. В процесі підйому рівня виробництва відбувається підвищення норми прибутку, а процентні ставки як і раніше залишаються низькими. Це викликано тим, що підприємці на етапі підйому не відчувають необхідності в використанні позикового капіталу і витрачають власний. Тому в період зростання ділового циклу попит на кредитування низький, відповідно підвищення ставки не відбувається.

У період вищої фази циклу попит на кредитування починає рости, а разом з ним зростає рівень норми відсоткової ставки. Пропозиція продукції на цьому етапі перевищує попит на неї. Зважаючи на це норма прибутку скорочується і настає кризовий стан. У підприємця з'являється необхідність звернення до кредиторів, що призводить до зростання рівня норми позичкового відсотка.

Позичковий відсоток - середня норма

Середня норма процентної ставки, як правило, постійно знижується. Однак, в деяких випадках може спостерігатися її ріст. А ось варіативність норми позичкового відсотка пов'язана з прибутковістю, на яку впливають об'єктивні / суб'єктивні чинники.

До об'єктивних факторів коливання позичкового відсотка відносять:

• технічний прогрес, завдяки якому знижується частка змінного капіталу і зростає постійний капітал;
• зростання пропозицій про надання позичкового капіталу на тлі зниження попиту;
• зміни політики ЦБ (центрального банку);
• коливання рівня інфляції в державі і зміни показника купівельної спроможності населення.

Суб'єктивними факторами зміни позичкового відсотка є:

• комерційна програма конкретних банків, які формують пропозиції на позику;
• конкретні умови договору про земне капіталі;
• рівень позичкової ставки, по якій відбувається погашення боргових зобов'язань.

Норма позики в ринковій економіці

Процентна ставка для надання позичок встановлюється центральним і комерційними банками. Ставка Центробанку може відрізнятися від норми позичкового відсотка в комерційній банківській системі.

В умовах ринкової економіки комерційні банки можуть встановлювати меншу норму позичкового відсотка самостійно. На її величину впливають такі чинники:

• встановлена ​​Центробанком процентна ставка;
• взаємодія механізмів пропозиції / попиту на позиковий капітал;
• витрати. отримані в ході залучення капіталу;
• кредитні ризики, які виникають при наданні позики;
• витрати на оформлення та надання позики;
• процентні ставки конкурентів і небанківських організацій, що надають позики;
• режим оподаткування;
• норма прибутку;
• інші фактори (політика центрального банку, рівень довіри до системи кредитування та ін.).

Виходячи з цього, основний вплив на рівень процентної ставки надають ринкові механізми економіки, тому абсолютному контролю їх рівень не піддається.