Vласть пояснює що таке депозитний сертифікат аналітичний інтернет-журнал vласть

Спільно з АТ Bank RBK

Vласть пояснює: Що таке депозитний сертифікат?

Найчастіше людей, яким вдається робити заощадження, хвилює питання - куди їх інвестувати? У ситуації, коли ринок інвестицій досить вузький (особливо якщо мова йде не про великі суми), а більш дохідні інструменти завжди ризиковані, у депозитів практично не залишилося конкурентів. Але недавно на казахстанський ринок вийшов новий інвестиційний інструмент для фізичних осіб - банківський депозитний сертифікат. Vласть розбирається, як він працює і чи зможе стати альтернативою депозитам.

Що таке депозитний сертифікат? Це теж вклад тільки за іншими умовами?

Ні, депозитний сертифікат не є банківським вкладом. Це цінний папір, яку ви купуєте у банку, а через час продаєте йому ж. Головна відмінність в тому, що ціну на неї встановлює не біржа або ринок, а сам банк. Тобто, банк в момент укладення договору з вами гарантує, що після закінчення певного терміну купить у вас цей папір і ще виплатить винагороду.

Давайте трохи докладніше: як це працює?

Розглянемо схему на прикладі депозитних сертифікатів, які випускає Bank RBK. Папери випускаються в тенге - це вимога законодавства. У суспільстві час від часу ростуть девольваціонние очікування, і багато хто побоюється зберігати заощадження в тенге. Тому банк передбачив індексацію номінальної вартості депозитних сертифікатів, що випускаються банком, до курсу долара США. Купуючи депозитний сертифікат в тенге, ви фіксуєте його номінальну вартість у доларах США, при погашенні ви отримуєте на руки суму номінальної вартості сертифіката за курсом долара на дату погашення. При погашенні ви також отримуєте винагороду - 5% річних, яка нараховується на індексовану номінальну вартість депозитного сертифіката.

А можна на прикладі?

Давайте. Уявімо, що ви купили у Bank RBK депозитний сертифікат на 5 000 000 тенге. В день покупки 1 долар США коштує 320 тенге. Через 13 місяців (це термін, на який можна купити папір) курс стане, приміром, 330 тенге за 1 долар США. Індексована номінальна вартість вашого сертифіката складе вже 5 156 250 тенге. Плюс до цієї суми ви отримаєте 5% винагороди, яке буде нараховуватися вже на індексовану вартість сертифіката (тобто 5% на 5 156 250 тенге) і в наших гіпотетичних умовах складе 279 297 тенге. У підсумку, купивши у банку депозитний сертифікат за 5 000 000 тенге, через 13 місяців ви зможете одержати 5 435 547 тенге.

Виходить, це альтернатива валютним вкладом тільки з більшою прибутковістю?

Вірно. Такий інструмент дозволяє інвестувати тенге, але в прив'язці до курсу долара США і з прибутковістю в 5% річних. У той час як звичайний валютний депозит в даний час дає прибуток максимум 1,5% річних.

Що буде, якщо курс долара США по відношенню до тенге впаде?

Механізм нарахування винагороди буде тим же. Тому потрібно розуміти, що депозитний сертифікат - це не механізм заробляння на курсовій різниці, а, в першу чергу, вигідна альтернатива валютним вкладом, якій теж «дешевшає» при зміні курсу.

Якщо це не депозит, яким чином я можу бути впевнений, що у встановлений час зможу отримати свої гроші назад?

Банки можуть застосовувати різні методи. Наприклад, Bank RBK застрахував свою цивільно-правову відповідальність перед клієнтами. Іншими словами, банк застрахував свій обов'язок відшкодувати збиток, у разі неповернення клієнтам вартості депозитних сертифікатів. Страхування здійснено на користь власників депозитних сертифікатів. Це дає клієнтам додаткову гарантію і захищеність.

Ви навели приклад з сертифікатом за 5 млн тенге. При моєму бажанні сума може бути іншою?

На даний момент Bank RBK пропонує депозитні сертифікати на 5, 10, 20 і 100 млн тенге. Найбільш «дрібні» сертифікати із запропонованих брати зручніше, тому що можливості часткового зняття грошей в сертифікатах немає. Тому, якщо у вас велика сума грошей, її розбивка на кілька сертифікатів дасть можливість погасити лише один, а решта залишити в банку.

На який термін продаються депозитні сертифікати?

У нашому конкретному кейсі Bank RBK продає депозитні сертифікати на 13 місяців. Їх повне дострокове погашення можливо (часткове, як ми вже розібрали, - немає). В такому випадку банк виплатить вам винагороду за є фактично кількість днів обігу сертифіката з однією умовою: ви не повинні погашати його в перші 90 днів після випуску.

Я отримаю цей сертифікат на руки? Його потрібно зберігати в сейфі або ніхто крім мене не зможе ним скористатися?

Тут все досить просто і безпечно. Ця цінний папір випускається в бездокументарній формі. Ви отримаєте 3 документа: Договір купівлі-продажу і обслуговування банківського депозитного сертифіката, укладений з банком; Умови випуску банківського депозитного сертифіката; копію звіту Центрального депозитарію цінних паперів про виконання наказу банку про зарахування депозитного сертифіката на ваш субрахунок, який буде вам відкрито в Центральному депозитарії для обліку цінних паперів, що належать вам. Також ви можете отримати виписку зі свого субрахунка в Центральному депозитарії для підтвердження того, що депозитний сертифікат дійсно значиться на вашому субрахунку. Право володіння депозитним сертифікатом і з усіма угодами з нього реєструються саме в Центральному депозитарії цінних паперів. Тому без вашої участі ніхто інший не зможе провести ніяких операцій з вашим сертифікатом.