Найдохідніші облігації 2018-2019 і де їх купити

Вітаю! За статистикою залученість Украінан в покупку цінних паперів - одна з найнижчих в світі. А адже доларові облігації компаній з країн, що розвиваються з інвестрейтинга стали кращим активом для вкладень в нинішньому році! Дані Bloomberg говорять про те, що з початку року бонди показали зростання в 5,6% з урахуванням волатильності. За цим показником вони випередили понад 130 активів по всьому світу.

Як змінювалася ціна і прибутковість облігацій на початку року

З урахуванням купонного доходу ОФЗ принесли близько 3-4% за перший квартал. Короткі випуски дали 2,4%, а найдовші - до 12,5%.

Корпоративні облігації виросли не так сильно - на 0,5-1%. Дохід більше 10% пропонували лише облігації проблемного «Мечела» (15-16%) і біржові облігації холдингу «Відкриття» (четверта серія 13% річних).

Вкладення в найнадійніші корпоративні бонди в першому кварталі виросли приблизно на 3%.

На думку експертів котирування ОФЗ зараз завищені. А ось корпоративні облігації можуть ще підрости.

Чому інвестиції в облігації вигідніше банківського вкладу?

Візьмемо для прикладу великого українського емітента - Сбербанк. Відкриваючи тут внесок на три роки, Ви отримаєте, максимум, 6,81% річних. Це з урахуванням капіталізації відсотків. забороною на дострокове зняття і розміром депозиту від 700 000 рублей.

Трирічні облігації того ж Ощадбанку гарантують річну прибутковість на рівні 9,71% річних (при ціні однієї облігації всього в тисячу рублів). Продати портфель або його частину можна в будь-який момент без втрати нарахованого купона.

При цьому надійність бондів нічим не поступається банківськими вкладами. Якщо, звичайно, не вкладати кошти в «сміттєві» облігації з низькими рейтингами.

Корпоративні облігації

Корпоративні облігації випускає велика компанія-емітент, щоб отримати додаткове фінансування. ВУкаіни майже всі з них нараховують купонний дохід двічі на рік.

короткі бонди

Сьогодні альфовского облігації серії БО-05 можна купити за ціною 101,30% від номіналу. Доходність до погашення 9.81% річних.

довгі бонди

єврооблігації

А ось як раз той варіант, який все ще можна купити на біржі. Єврооблігації ВТБ номіналом $ 1000. погашаються в 2022 році. Купон виплачується 2 рази на рік і становить 9.5%. Поточна вартість 103%

Облігації федерального позики

Де купити облігації?

Купити облігації некваліфікований інвестор може за допомогою будь-якого великого брокера. Наприклад, компанія Церіх працює і з корпоративними, і з федеральними, і з єврооблігаціями.

Як вибрати брокера?

Брокера вибирають, орієнтуючись на рейтинг надійності, показники його роботи та тарифну політику. Через брокера можна придбати навіть одну-єдину облігацію. Нагадаю, що номінальна вартість рублевих бондів зазвичай становить 1000 рублів.

Єврооблігації продаються як на Московській біржі, так і на іноземних майданчиках. Стандартний лот на ММВБ варіюється від $ 1000 до $ 200 000. Зате на західних майданчиках вибір набагато ширше, ніж на вітчизняних.

Коли купувати облігації?

Кращу прибутковість за бондами можна отримати при покупці нового випуску облігацій, що розміщується в даний момент. Або на падаючому ринку.

Як вибрати облігацію з урахуванням ризиків і прибутковості?

До безризиковим відносять тільки державні облігації (їх ще називають суверенними). Погодьтеся, ймовірність того, що Україна оголосить дефолт і відмовиться від своїх зобов'язань при поточних золотовалютних резервах. прямує до нуля. Але за «спокійний сон» доведеться заплатити низькою прибутковістю.

Трохи вище прибутковість квазісуверенних облігацій (на 1-2%). А їх ризики цілком порівнянні з ризиками по державним бондами. Заробіток на якісних облігаціях компаній першого ешелону (Сбербанк, Газпром, Роснефть, ВТБ) може відрізнятися від суверенних на 1,5-3%.

Сформувати портфель облігацій можна на сайтах Rusbonds, РБК або ФІНАМ. Там же публікується вся необхідна інформація по кожному випуску. Непогані рекомендації дає і будь-який форум трейдера.