Диверсифікація активів в портфелі інвестора - комп’ютер, www і «капуста»
[Всього голосів: 1 Середній: 5/5]
Що таке диверсифікація?
Отже, розподіляючи кошти за кількома інвестиційним фондам, замість того, щоб вкладати в один, можливо і найприбутковіший, ми знижуємо ризик втрати в разі критичних ситуацій і форс-мажорних обставин. Говорячи простіше, «не потрібно складати всі яйця в одну корзину!»
Диверсифікація націлена на максимізацію прибутку від інвестицій в активи, що знаходяться на одному рівні, але по-різному реагують на ту чи іншу подію. Oднако, більшість професійних інвесторів погоджуються з тим, що застосування диверсифікації активів не гарантує захист від збитків, а диверсифікація - це один з найбільш важливих компонентів довгострокового фінансового успіху.
Що таке портфель інвестора?
Сутність портфельного інвестування має на увазі розподіл інвестиційного потенціалу між різними групами активів.
Портфель - сукупність зібраних воєдино різних інвестиційних цінностей, слугують інструментом для досягнення конкретної інвестиційної мети вкладника.
У портфель можуть входити цінні папери одного типу (акції) або різні інвестиційні цінності (акції, облігації, ощадні та депозитні сертифікати, заставні свідоцтва, страховий поліс і ін.).
Види ризиків при інвестуванні
(Не) діверсіфіціруемий ризики, або системні ризики. Це ризики, які впливають на всі активи, і не можу бути скорочені за допомогою диверсифікації. Такими ризиками можна назвати політична нестабільність, катаклізми, війни, інфляційні ризики та інші.
Діверсіфіціруемий ризики, або несистемні ризики. Ці ризики можуть бути скорочені за допомогою диверсифікації. Такі ризики відносяться до окремо взятої компанії, галузі, ринку, країні.
Навіщо потрібна диверсифікація активів?
Припустимо, у вас є портфель акцій авіакомпанії. І раптом працівники цієї компанії оголошують страйк. Природно, ціна вашого портфеля різко падає. Щоб запобігти падінню, потрібно було купити акції компанії залізниць, так як пасажири через відсутність вильотів пересядуть на потяги, а акції ЖД-компанії виростуть.
Однак ви не можете диверсифікувати ризики, які можуть вплинути однаково на обидві компанії. Може статися подія, яка упустить ціну обох компаній. В цьому випадку говорять що акції авіакомпанії і ЖД-компанії корелюють, тобто взаємопов'язані. Але, щоб досягти більшої диверсифікації, потрібно купувати акції не тільки з різних компаній, але і з різних галузей.
Крім галузевої диверсифікації, важливо використовувати диверсифікацію за різними видами активів. Наприклад, купувати акції і облігації, однієї компанії. Так, ціна цих різних видів активів може по-різному відреагувати на одне і теж подія.
Таким чином, багаторівнева диверсифікація активів дозволяє знизити деякі ризики і знизити ринкові коливання за рахунок врівноваження різних типів активів. Але в інвестуванні не варто покладатися на одну лише диверсифікацію, тому, як стверджують досвідчені інвестори, гарантій від збитків вона не дає.
Що потрібно знати про ризики?
Ризик втрати грошей завжди існує!
Тому, інвестуючи, слід дотримуватися кількох простих правил:
- Чи не вкладати останні гроші, а тільки ту суму, яку Ви можете собі дозволити;
- Не слід вкладати позикові кошти, тобто, брати кредит, у борг і інвестувати;
- Чи не інвестувати всі наявні засоби в один проект;
- Регулярно виводити прибуток. Цим ми також знижуємо ризики втрат у разі непередбачених обставин. «Відбивши» вкладену суму, далі зі спокійною душею можна насолоджуватися отриманням чистого прибутку без ризику щось втратити.