Як працює фінансова піраміда, опис грошової піраміди

Фінансова піраміда - поширене словосполучення, яке час від часу з'являється на слуху. Почувши його, багато хто пригадає МММ, історію з Бернардом Медоффом і інші приклади. Проте, це лише приклади, а загальний погляд на те, що таке фінансові піраміди і якими вони бувають, зустрічається нечасто.

Треба сказати, що усталеного і універсального визначення фінансових пірамід немає, і часто можна зустріти лише опису на кшталт «неконтрольовані інвестиційні схеми» або «нестійкі бізнес моделі». У чому полягає ця «нестійкість» і чому вона виникає, ми і розповімо в цій статті.

Історії відома велика кількість фінансових пірамід. які представлялися під тими чи іншими вивісками, і пристрій яких на перший погляд здається дуже різноманітним. Однак всім фінансовим пірамідам притаманний загальний характерний принцип, який також пояснює, чому всі вони в підсумку руйнуються.

Загальний принцип фінансових пірамід - гра «в мішок»

Отже, головною особливістю фінансових пірамід є те, що в ході їх роботи грошові вклади учасників просто перерозподіляються. Іншими словами, кошти, які вкладають учасники в піраміду, не беруть участі у виробництві товарів або послуг, і тому загальна кількість коштів завжди залишається рівним сумарним вкладами інвесторів - змінюються лише власники засобів. Це схоже просто на збір грошей в мішок, а потім - послідовну роздачу цих коштів учасникам гри з тих чи інших правил. Зрозуміло, що всі учасники виявитися в прибутку від такої гри «в мішок» не можуть: в кращому випадку все можуть залишитися при своїх, але частіше піраміди влаштовані так, що перші учасники отримують більше, ніж вклали, і тому останнім просто нічого не залишається. Тепер стає зрозуміло, чому будь-які фінансові піраміди рано чи пізно повинні впасти - зробити найбагатший просто перекладаючи кошти неможливо.

Влаштовувати такі ігри «в мішок» вважається шахрайством і є незаконним в більшості країн (в т.ч. вУкаіни і на Україні). Однак фінансові піраміди під тією чи іншою вивіскою виникають незважаючи на обмеження закону - чому? Більшість організаторів фінансових пірамід для залучення гравців використовують обіцянку дуже високих прибутків, а учасники гри через свою довірливість клюють на цю приманку, не перевіряючи законність гри, а часто навіть і не розуміють, що беруть участь в грі «в мішок» з неминучим фіналом.

Два основних типи фінансових пірамід

Всі фінансові піраміди можна розділити на 2 типи:

багаторівнева піраміда

Ця схема заснована на тому, що кожен новий учасник піраміди, новачок, спочатку робить свій вхідний внесок. Цей внесок відразу ж ділиться між учасником, який запросив новачка, а також тими, хто запросили запросив, тобто більш ранніми учасниками піраміди. Після вступного внеску, новачок повинен запросити ще двох або більше осіб, вступні внески яких вже підуть на його користь і на користь більш ранніх учасників. Так триває з рівня в рівень.

Залежно від правил піраміди. суми вхідного внеску і кількість нових учасників, яке повинен привести кожен «новачок» - обіцяні доходи можуть відрізнятися, але зазвичай вони досить великі.

Сума вхідного внеску і число учасників, яких повинен привести новачок, різниться в залежності від правил піраміди. Так, наприклад, якщо за правилами запросити потрібно 3-х чоловік, а вступний внесок складає 1000 руб. і цей внесок ділиться навпіл на користь запросив і того, хто привів в гру запросив, то проста арифметика підказує, що в разі успіху ви витратите 1000 руб. на «вхід» і в підсумку одержите 6000 руб. (1500 від тих трьох учасників, яких запросіть ви і ще 4500 від тих 9 яких запросять вони). Таким чином прибутковість схеми складе 500%, що в порівнянні з банківським депозитом дійсно вражає.

Однак ми з вами ще на початку обговорили, чому будь-яка гра «в мішок» закінчується. Причина, по якій руйнується багаторівнева піраміда. полягає в тому, що кількість учасників схеми для її роботи має дуже швидко (експоненціально) рости. При таких швидких темпах часто навіть всього населення країни не вистачає, щоб забезпечити перші 10-15 етапів нових учасників. Не дивно, що в результаті внісши свої вступний внесок, але не знайшли нових учасників. нічого не отримують. Учасників, які залишаються ні з чим, за статистикою зазвичай більше 80-90%.

Фінансова піраміда - Схема Понзі

Схема отримала назву від американця Чарльза Понзі, який організував такий тип піраміди в США ще на початку 1920 років. Незважаючи на те, що подібні схеми були відомі і раніше, саме в схемі Чарльза Понзі вперше взяли участь так багато людей, що вона набула широкого розголосу в США.

Суть цього різновиду гри «в мішок» в тому, що її організатор запрошує учасників вкласти гроші і при цьому обіцяє дуже високий і часто «гарантований» дохід після невеликого терміну. При цьому не потрібно залучати нових учасників - потрібно просто чекати. Першим нечисленним учасникам організатор виплачує високі відсотки доходу зі своїх особистих коштів, після чого зазвичай чутки про «працює» схемою з відмінною прибутковістю поширюються, і нові вкладники самі йдуть до організатора. Далі організатор просто розплачується зі старими вкладниками грошовими коштами, які надходять від нових - гра «в мішок» працює. Зрозуміло, що в міру того як перші учасники дійсно отримують обіцяні доходи, кількість бажаючих зростає, а крім того і старі учасники починають вкладати повторно - організатор відчуває збільшення припливу коштів.

Фінансова піраміда під назвою схема Понзі закінчується з простої причини: кожен вкладник очікує отримати більше, ніж вклав, в той час як інших доходів, крім цих вкладів, організатор не отримує - таким чином схема приречена на крах. Зазвичай це найкраще розуміє сам організатор, тому часто в той момент, коли потік нових вкладників починає «слабшати», організатор привласнює все вже зроблені вклади і ховається.

Цікаво, але широко відомі МММ і інвестиційна компанія Бернарда Медоффа використовували саме схеми Понзі.

Порівняння схеми Понзі і багаторівневої піраміди

Принципово обидві схеми є перерозподілом коштів, тільки з різними правилами і швидкістю результату. Наведемо головні відмінності:

На закуску

Організатори фінансових пірамід досить винахідливі щодо того, як можна уявити гру «в мішок», щоб переконати брати участь в ній. Так, організатори багаторівневих пірамід, щоб замаскувати суть гри часто вигадують додаткові атрибути «серйозної справи». Наприклад, торгівлю товарами 1 або навіть вирощування квітів.

Кожен учасник повинен був купувати у фірми-організатора насіння за ціною $ 500 за штуку, після чого посадити будинку квітка, який через 3 місяці виростав і фірма-організатор була готова його купити назад за ціною $ 1000.. Інформація про чудесні квітках і доходи від їх вирощування поширилася дуже швидко і вже скоро багато хто стояв у чергах за насінням по $ 500.

Зрозуміло, що фірма-організатор виплачувала першим учасникам з коштів, отриманих від продажу насіння новим любителям квітів. У якийсь момент організатори відчули, що «бум» нових учасників пройшов і скоро почнеться наплив учасників з уже вирощеними квітками. Організатори вирішили максимізувати прибуток і зникли.

1 Слід зазначити, що таким чином організатори фінансових пірамід маскуються під законні схеми мережевого маркетингу, які не є шахрайством, так як надають певні послуги з розповсюдження товарів. Явним відмітною ознакою фінансових пірамід. маскуються за допомогою розповсюдження товарів, найчастіше є те, що самі по собі товари по цінності набагато менше, ніж вступні внески нових учасників. Тобто товари є лише «фішками» в грі «в мішок».

Fortrader Suite 11, Second Floor, Sound Vision House, Francis Rachel Str. Victoria Victoria, Mahe, Seychelles +7 10 248 2640568