Що таке взаємні фонди - бізнес і стиль

Гра на біржі може майже будь-якої людини зробити банкрутом або мільйонером. Саме бажання стати багатою людиною є сильною мотивацією вивчати біржу. Однак чим більше сума, яку хочеться отримати, тим більше ризиків. Взаємні фонди покликані зменшити цей ризик, однак в цьому випадку і прибуток буде не настільки космічної. Розглянемо в даній статті, що ж таке взаємні фонди і якими вони бувають.

Взаємний фонд або пайовий інвестиційний фонд (mutual fund) - портфель акцій, відібраних і придбаних професійними фінансистами на вкладення тисяч дрібних вкладників. Таким чином вкладник зменшує ризик, оскільки його інвестиції розподілені серед великої кількості різних підприємств.

Інвесторів (тобто вас) називають пайовиками, а частка фонду, яку ви купуєте, називають паєм.

На біржі є величезний шанс дуже швидко прогоріти, тому настільки популярні взаємні фонди. Це не новий винахід: перший взаємний фонд був створений в США в 1924 році. Гра на біржі навіть для досвідчених інвесторів є чимось на зразок казино. Біржа досить хаотична і непередбачувана і мало хто взагалі розуміє правила гри. Зате ті, хто розуміє, стають мільярдерами, як, наприклад, Уоррен Баффет.

Види взаємних фондів

Існують два види взаємних фондів: відкриті і закриті.

Відкритий взаємний фонд випускає нові акції (паї) і викуповує їх у пайовиків. Також він має такі особливості:

Ціна паю залежить тільки від фундаментальних показників активів фонду.
Паї продаються і купуються тільки через фонд.
Може випускатися необмежену кількість паїв.
Паї торгуються за ціною, що дорівнює вартості чистих активів в розрахунку на пай. Чистий актив - це вартість чистих активів фонду, поділена на кількість акцій (паїв).
Закритий взаємний фонд випускає обмежену кількість акцій (паїв) і не викуповує їх у пайовиків. Він має такі особливості:

Ціна паю залежить від фундаментальних показників активів фонду і співвідношення попиту і пропозиції на ринку.
Паї торгуються на фондових біржах.
Випускається обмежена кількість паїв.
Паї можуть торгуватися по ціні вище, нижче або дорівнює вартості чистих активів в розрахунку на пай.
За типом активів взаємні фонди діляться на фонди акцій, фонди облігацій, збалансовані доходи, фонди грошового ринку і фонди нерухомості.

Розглянемо чотири кроки інвестування в ці фонди.

Інвестування у взаємні фонди

1
Виберіть фінансова установа

Ви можете підібрати величезна кількість таких установ, тому що бажаючих керувати вашими фінансами знайдеться дуже багато. Якщо ваші кошти досить обмежені, можете спробувати самостійно вкласти гроші. У цьому випадку знадобиться вивчати все самому і уважно стежити за розміщенням і результатами своїх інвестицій.

Якщо ж вам дозволяє капітал, ви можете найняти фінансового консультанта. Такі люди беруть солідну суму за свою роботу плюс відсотки з доходів.

Пам'ятайте, що не варто орієнтуватися на фонди, які були ефективні рік або два назад. Ці показники можуть бути неактуальні.

2
Визначте ризик

Певний ризик присутній навіть у взаємних фондах. До того ж вони мають різну ступінь ризику: від невеликої до високої. На фінансових сайтах ви можете знайти оцінку ризику кожного взаємного фонду. Як правило, це шкала від 1 до 5. Чим більше ризик, тим, швидше за все, більше прибуток.

Ви можете вкласти невелику суму грошей в вкрай ризикований фонд, а решта грошей в менш ризикований.

3
Вкладайте в різні фонди

Для успішного інвестування вкрай важлива диверсифікація інвестицій. Досвідчені інвестори радять вкладати гроші в активи різних класів. Це можуть бути фонди акцій підприємств вашої країни або інших країн, фонди в конкретні галузі (нерухомість, сільське господарство), фонди облігацій. Таким чином ви не будете залежати від коливань в розвитку конкретної галузі промисловості. Пам'ятайте золоте правило бізнесу: «Не клади всі яйця в одну корзину». Воно має відношення до ризиків. Розподіляйте ризики.

4
Не намагайтеся передбачити розвиток ринку

Це неймовірно складне завдання навіть для досвідчених інвесторів. Хоча ви можете вивчати ринок і його тенденції. Інвестуйте на тривалий термін (понад п'ять років) - таким чином короткострокові злети і падіння ринку не будуть надавати на вас великий вплив.