Можна мені інвестувати з вами - я б дуже хотів інвестувати разом з вами! - охоче підхопив
- Я б дуже хотів інвестувати разом з вами! - охоче підхопив я. - Я зібрав майже 3 тисячі доларів, поки був у В'єтнамі, і хотів би їх інвестувати, поки не розтратив. Можна мені інвестувати з вами?
- Добре. Я пораджу тобі хорошого біржового брокера, - сказав багатий тато. - Упевнений, він дасть тобі слушну пораду, може, навіть парочку вірних підказок.
- Ні ні ні! - вигукнув я. - Я хочу інвестувати в те, у що інвестуєте ви. Послухайте. Я адже так давно вас обох знаю. Знаю, що у вас завжди що? Тобто, над чим ви працюєте або будь-що інвестуєте. Я не хочу йти до біржового брокера. Хлопці, я хочу бути з вами в справі.
- Я сказав що? То не так? - врешті-решт запитав я.
Багатий тато неквапливо кивнув головою в знак мовчазної згоди.
- Ми були б раді, якби ти став інвестувати в те, у що інвестуємо ми, - нарешті вимовив він. - Але це було б порушенням закону.
- Порушенням закону? - не вірячи своїм вухам, вигукнув я. - Ви що, хлопці, робите що? Щось протизаконне?
- Ні, ні, - посміхнувся багатий тато. - Ми б ніколи не стали робити що? Щось протизаконне. Стати багатим законним шляхом досить легко, щоб ризикувати сісти в тюрму з? За що? Небудь незаконного.
- Але чому? - дивувався я.
- З тобою все гаразд? - дбайливо поцікавився багатий тато.
- Так, в порядку, - відповів я, щосили намагаючись не показувати ту біль, яку я відчував від почуття жалості до себе і своєї сім'ї. - Просто мені треба гарненько подумати і покопатися в собі, - сказав я, змусивши себе браво посміхнутися.
- Значить, я не можу інвестувати разом з вами, тому що я не багатий, - нарешті сказав я, виходячи з трансу. - А якби я став інвестувати в те, у що інвестуєте ви, це було б протизаконно?
- І хто ж видав такий закон? - запитав я.
- КЦББ, - додав багатий тато.
- КЦББ? - перепитав я. - Що за КЦББ?
- Комісія з цінних паперів і бірж, - пояснив багатий тато. - Вона була створена в 30? Х роках під керівництвом Джозефа Кеннеді, батька нашого покійного президента Джона Кеннеді.
- Чому вона була створена? - запитав я. Багатий тато розсміявся:
- Вона була створена, щоб захистити суспільство від диких недобросовісних ділків, бізнесменів, брокерів та інвесторів.
- Чому ви смієтеся? - здивувався я. - Справа? То начебто хороше.
- Так, це дуже добра справа, - відповів багатий тато, все ще злегка посміюючись. - До обвалу фондового ринку в 1929 році людям продавали багато сумнівних, ненадійних і підроблених інвестицій. Поширювалося багато брехні і дезінформації. Тому і створили КЦББ як сторожового пса. Це орган, який допомагає створювати правила, а також забезпечувати їх виконання. Він виконує дуже важливу роль. Без КЦББ у нас був би хаос.
- Так чому ж ви смієтеся? - наполегливо повторив я своє питання.
- Та тому, що, захищаючи суспільство від поганих інвестицій КЦББ в той же час не підпускає суспільство до найкращих інвестицій, - відповів багатий тато вже більш серйозним тоном.
- Але якщо КЦББ захищає суспільство від гірших і від кращих інвестицій, то у що ж інвестує суспільство? - поцікавився я.
- У «сановані» інвестиції, - відповів багатий тато. - В інвестиції, такі встановленим КЦББ нормам.
- Так що ж в цьому поганого? - запитав я.
- Нічого, - сказав багатий тато. - Я вважаю це гарна ідея. Ми повинні мати правила і забезпечувати їх виконання. Цим і займається КЦББ.
- Тоді що в цьому смішного? - запитав я. - Я знаю вас багато років і бачу, що ви чого? Щось не договорює, що і викликає у вас сміх.
- Я вже сказав тобі, - повторив багатий тато, - що сміюся тому, що, захищаючи суспільство від поганих інвестицій, КЦББ одночасно захищає його і від кращих інвестицій.
- І це одна з причин, чому багаті стають ще багатшими? - невпевнено запитав я.
- Саме так, - сказав багатий тато. - Я сміюся тому, що бачу іронічність цієї картини в цілому. Люди інвестують, тому що хочуть стати багатими. Але тому, що вони не багаті, їм не дозволено здійснювати інвестиції, які могли б зробити їх такими. Тільки якщо ти багата людина, ти можеш інвестувати в те, у що інвестують багаті. Таким чином, багатий стає ще багатшими. Я вбачаю в цьому іронію.
- Але чому так робиться? - запитав я. - Щоб захистити бідних і середній клас від багатих?
- Що ти таке кажеш? - здивувався я.
- Це саме те, що повинен був побачити Роберт. Після чого він вказав на маленький абзац на обкладинці книги: "Пільги з Акту про цінні папери від 1933 року".
- Я хочу, щоб ти це зрозумів, - сказав він.
Я подався вперед, щоб краще розглянути дрібний шрифт, на який вказував його палець. Дрібним шрифтом було написано:
"Ця інвестиція тільки для акредитованих інвесторів. Акредитованим інвестором, за загальними поняттями, вважається особа, яка:
• володіє майном, вартість якого, за вирахуванням зобов'язань, становить 1 мільйон доларів або більше; або
• має річний дохід 200 тисяч доларів або більше щороку протягом останніх років (або 300 тисяч доларів в сумі на подружню пару) і має обґрунтовані можливості вийти на такий же рівень доходу в поточному році ".
Відкинувшись на спинку крісла, я сказав:
- Так ось чому ви сказали, що я не можу інвестувати в той же, у що інвестуєте ви. Ці інвестиції тільки для багатих.
- Жорсткими є не тільки ці вимоги, але і те, що мінімум, який можна вкласти в цю інвестицію, становить 35 тисяч доларів. Це ціна однієї інвестиційної «одиниці», як її ще називають.
- 35 тисяч! - ахнув я. - Це великі гроші і великий ризик. Ви хочете сказати, що це найменше, що можна вкласти в цю справу?
Багатий тато кивнув:
- Скільки уряд платить тобі як льотчику морської піхоти?
- У В'єтнамі я отримував 12 тисяч доларів на рік разом з льотними і бойовими. По правді кажучи, я ще не знаю, скільки мені будуть платити тепер, коли я на Гаваях. Може, дадуть додатково яку? То ДСЖ? Доплату за ризик життям. Але вона, звичайно, буде невеликою. Вже точно не буде покривати вартість життя на Гаваях.
- В такому разі зекономити 3 тисячі доларів для тебе було справжнім досягненням, - зауважив багатий тато, намагаючись хоч як? То мене розвеселити. - Ти заощадив майже 25% твого валового доходу.
Я кивнув, а про себе подумав про те, як нескінченно далеко я відстав від того, щоб стати цим так званим акредитованим інвестором. Я прикинув, що, навіть якщо б я став генералом морської піхоти, я, напевно, не заробляв би достатньо грошей для того, щоб вважатися акредитованим інвестором. Так що там! Навіть президент Сполучених Штатів, якщо він до цього не був багатим, не зміг би задовольняти цим вимогам, якщо брати до уваги тільки зарплату.
- Так що ж мені робити? - врешті-решт запитав я. - Чому я не можу просто дати вам мої 3 тисячі доларів, ви додасте їх до ваших грошей, а потім ми поділимо прибуток, коли справа окупиться?
- Ми могли б вчинити так, - сказав багатий тато. - Але я б не радив. У всякому разі, тобі.
- Чому? - запитав я. - Чому не мені?
- У тебе вже є досить хороший фундамент фінансового освіти. Тому ти можеш піти набагато далі, ніж стати просто акредитованим інвестором. Якби ти захотів, ти міг би стати досвідченим інвестором. Тоді ти придбав би багатство, про який не мріяв навіть в найфантастичніших мріях.
- Акредитований інвестор? Досвідчений інвестор? Яка між ними різниця? - поцікавився я, одночасно відчуваючи, як у мені знову розгорається іскра надії.
- Акредитований інвестор - це, за загальним визначенням, людина, яку кваліфікують як оного на тій підставі, що у нього є достатньо грошей. Ось чому акредитованого інвестора часто називають також кваліфікованим інвестором, - пояснив багатий тато. - Але одна лише наявність грошей не робить тебе досвідченим інвестором.
- Так у чому ж різниця? - запитав я.
- А різниця полягає в наступному. Ти Новомосковскл заголовки вчорашніх газет, де пишуть, що відомий голлівудський актор втратив мільйони в інвестиційній афері? - запитав багатий тато.
Я кивнув, зауваживши:
- Так бачив. І не тільки втратив мільйони, але повинен був заплатити податковому управлінню за звільнений від податків дохід, вкладений в цю справу.
Ось тобі приклад акредитованого, або кваліфікованого, інвестора, - продовжував багатий тато. - Тільки що у тебе є гроші, ще не означає, що ти досвідчений інвестор. Ось чому ми раз у раз чуємо, як багато високооплачувані люди, такі як лікарі, юристи, рок? Зірки, професійні спортсмени втрачають гроші в інвестиціях, які навряд чи можна назвати надійними. У них є гроші, але їм не вистачає досвідченості. У них є гроші але вони не знають, як інвестувати їх безпечно і з високою віддачею. Всі угоди для них виглядають однаково. Вони не в змозі відрізнити хорошу інвестицію від поганої. Люди на кшталт них повинні залишатися строго в межах області «санувати» інвестицій або найняти професійного керуючого фінансами, якому вони могли б довірити інвестування за них.
- Так яке ж ваше визначення досвідченого інвестора? - запитав я.
- Досвідчений інвестор знає "три Про", - відповів багатий тато.
- "Три О" ... - повторив я. - Що таке "три Про"?
Тоді багатий тато перевернув меморандум приватного розміщення, який лежав перед нами, і на зворотному боці однієї зі сторінок написав наступне:
3. Залишкові (надлишкові) гроші.
- Це і є ті самі "три Про", - сказав він, закінчивши писати і піднявши голову. - Оволодій цими трьома пунктами - і станеш досвідченим інвестором.
Дивлячись на ці три пункти, я сказав:
- Так значить, актор мав надлишкові гроші, але не мав перших двох пунктів.
Багатий тато ствердно кивнув:
- І існує багато людей з відповідною освітою, але у них немає досвіду, а без реального життєвого досвіду У них часто немає і надлишкових грошей.
- І саме тому у вашого банкіра немає надлишкових грошей, - зауважив я.
- Про що думаєш? - запитав багатий тато, попиваючи свій гарячу каву.
- Думаю про те, ким я хочу стати тепер, коли виріс, відповів я.
- Думаю, може, мені варто стати досвідченим інвестором, що б це там не означало, - тихо вимовив я.
- Це буде мудрий вибір, - сказав багатий тато. - У тебе вже є досить хороший заділ - фінансова освіта як база. Тепер саме час придбати трохи досвіду.
- А як я дізнаюся, коли у мене буде достатньо і того, і іншого? - запитав я.
- Коли з'являться надлишкові гроші, - посміхнувшись, відповів багатий тато.
Ми розсміялися і підняли склянки з водою за надлишкові гроші.
Потім багатий тато запропонував тост:
- І за те, щоб ти став досвідченим інвестором.
- За те, щоб стати досвідченим інвестором, і за надлишкові гроші, - повторив я ще раз про себе. Мені подобалися відгомони цих слів, що звучали в моїй голові.